Klicka här för att kolla in vår senaste vin. Söka efter det snabbaste sättet att vinna med oss. Kanske är du en upptagen verkställande som inte har råd att gå igenom vårt 30-dagars Star Trading System-mentorprogram. Kanske är du någon som hellre skulle få mat Fisk än att lära sig att fiska Kanske du letar efter att hantera detta som ett företag där varje inköpsköp gav en vinst på kapital Oavsett orsaken är Mästarens lageroption Plocktjänst den definitiva lösningen att tjäna pengar direkt med oss. Vårt optionsalternativ Plockningstjänsten är idealisk för handlare som vill fånga hetaste avkastningen inom en kort tidsram. Därför köper och säljer vi alternativen i denna vinnande aktieoptionsplockningstjänst. Alternativt har alternativen mycket bra möjligheter att få enorma vinster i en mycket kort till mitten Tidsbegränsning Eftersom vårt aktieoptionsval använder en teknisk svänghandelsstrategi är det vanligt att vi stänger våra positioner inom 5 till 10 dagar eller mindre med högsta, snyggt snabba avkastning. WOW, det här är fantastiskt TACK, TACK, TACK Du har gett den vanliga mannen, ett sätt att handla handelsmöjligheter framgångsrikt Jag har återhämtat mer än hälften av de förluster som jag har uppkommit under ett år med bara 1 vecka prenumeration - - Dwayne Mayor, Santa Fe, New Mexico Observera Alla vittnesmål är verifierbara Vänligen kontakta grundaren för verifiering Enskilda resultat kan variera. Till skillnad från andra lagervalstjänster som ger dig dussintals eller sämre, hundratals signaler varje dag och låt det vara upp till dig att välja De rätta affärer att göra kommer vi att ge dig ett eller två SPECIFIKA ELITE-optioner plockar per dag som du kommer att handla för explosiva vinster Det finns inget gissningsarbete involverat PLUS, speciellt väljer av vår grundare att du inte kommer från vår Star Handelssystemet ingår också. Jag var väldigt skeptisk i början om att pröva dina Masters Daily Stock Options Plocka Jag följde din ledning och köpte i juni cirka 1400 av SNDA Omkring två veckor senare sålde jag på 2800 för en mycket trevlig 1400 vinst TACK JASON Jag ser fram emot många fler Framgångsrika affärer --- Barry S Spokane, WA Notera Alla vittnesmål är verifierbara Vänligen kontakta grundaren för verifikation Individuella resultat kan variera. Vi producerar i genomsnitt 5 till 7 plockar en månad under normala marknadsförhållanden men när marknadsförhållandena inte är idealiska för swing Handel, vi skulle hålla er ute och producera mycket mindre val. Lyckligt välsignat nytt år 2014 Tack så mycket för din vägledning Jag berättade för en vän över lunchen idag hur mycket tacksam jag är för dig Tack en biljon och kan du bli välsignad med stor glädje, skratt och kärlek --- Christina Goh, Singapore Observera Alla vittnesmål är verifierbara Vänligen kontakta grundaren för verifikation Individuella resultat kan variera. För att undvika mänskliga fel och känslor kommer varje plockning med exakt stoppförlust och vinsttagningspunkter så att du kan helt automatisera ditt handelskonto. Var och en av våra stoppförluster och vinst Att ta poäng har varit noggrant optimerad genom 12 års realtidshandel för att optimera vinster och minimera förluster. Marknadsförhållandena ändras varje dag. Därför kommer varje val också att följas upp med uppdaterad daglig vinst och stoppa förlustpoäng som kan justeras innan marknaden öppnas . Varje plockning följs upp dagligen med specifika kommentarer och rekommendationer tills positionen är stängd. Du är ALDRIG ensam och lämnar aldrig gissningar. Dina dagliga aktieoptionsplockningar ger otroliga avkastningar Jag uppskattar det faktum att du är väldigt tålmodig med dina uppställningar. Det gjorde mitt alternativ handel kul igen Tack en miljon --- Ed Leyson, Los Angeles, USA Observera Alla vittnesmål är verifierbara Vänligen kontakta grundaren För verifiering Individuella resultat kan variera. När du prenumererar på våra tjänster kommer du att skickas en daglig aktieoptionsväljningsvarning e-post som berättar om det finns en hämtning för dagen eller inte. Alla plockningar kommer att vara med specifika, lättförståeliga instruktioner Dessa inkluderar exakt vilken aktie eller möjlighet att köpa, exakt hur man går in i handeln, såväl som de rekommenderade stoppförlusterna och utgångspunkterna. Du är aldrig ensam Vi är med dig varje steg på vägen. Varje plockning kommer med varunamnet The Specifika aktier att köpa alternativ på. Max antal kontrakt Likviditet beräknas för att du inte hamnar i en stor position som är svår att sälja. Andel av din fond att begå En rekommenderad procentandel kommer att föreslås till dig i Acco Rdance med den bedömda marknadsrisken. Var ska du placera din stoppförlust Det finns inget gissning Ett objektiv, automatiserad stoppförlust punkt ges så att du inte behöver övervaka marknaden alls. Projektupptagning Initial vinstmål kommer att ges Dessa mål kommer att vara Uppdateras dagligen och revideras efter behov. PLUS, åtgärder som ska vidtas på en hämtning uppdateras dagligen i ditt konto innan marknaden öppnas. På så sätt kan du ta vinst direkt efter marknadsöppningen - precis när jag gör det. XYZ För att gå UPP. Köp inte mer än 30 kontrakt av XYZ s Jan 50 Ringalternativ med högst 25 av din fond till rådande pris. Vänligen sälja positionen för att stoppa förlust när XYZs sista pris är mindre än 40. Vänligen sälj positionen för vinstdrivande när XYZs sista pris är större än 60. Även prenumeranter kan välja mellan att motta haussefulla val endast anropsalternativ plockar på aktier som förväntas gå upp, bearish väljer endast säljoptioner på lager som förväntas gå ner eller Båda. Ja Y Du kan använda mästarens lageroption Välj att handla alternativ med ditt IRA-konto, eftersom det innebär inget mer än enkelt köp och köp av köpoptioner Inga komplexa strategier för spridning eller krediteringsstrategier behövs Endast enkla köpoptioner och köpoptioner till din ekonomiska framgång Var noga med att du söker råd från din lokala finansiell rådgivare innan du handlar med ditt IRA-konto. Alternativ innebär risk och är inte lämplig för alla investerare. Vill bara säga att jag har använt din strategi för de senaste 2 veckorna och det måste vara den bästa strategin jag någonsin har använt jag gjorde 325 Förra veckan har jag precis köpt 3 fler picks från dig --- Anthony Riccardi, Connecticut, USA Observera Alla vittnesmål är verifierbara Vänligen kontakta Grundare för verifiering Individuella resultat kan variera. Aldrig handlas alternativ innan inget handelskonto Ingen optionskunskap Inget problem Du kommer att lära dig allt om options trading och vägledas om hur man öppnar ett handelskonto genom vår grundläggande option Trading Workshop GRATIS när du registrerar dig för Mästarens lageroptioner Valar Faktum är att du faktiskt kan handla aktierna själv med våra rekommendationer. Endast 1 i din första månad, då bara 49 per månad. Frågor och svar här. Att handla i sex steg. Två stora fördelar med alternativ är ett omfattande utbud av alternativ, och b deras inneboende mångsidighet som möjliggör någon tänkbar handelsstrategi. Alternativen är cu Erbjuds regelbundet på ett stort antal lager, valuta, råvaror, börshandlade fonder och andra finansiella instrument på varje enskild tillgång. Det finns i allmänhet dussintals strejkpriser och utgångsdatum. Alternativ kan också användas för att genomföra en bländande uppsättning handelsstrategier , Allt från vanlig vaniljsamtal läggs köp eller skrivning, till hausse eller baisse spridningar, kalenderspridningar och förhållande sprider strängar och stranglar osv. Men dessa samma fördelar utgör också en utmaning för alternativet neophyte, eftersom de många tillgängliga valen gör det Svårt att identifiera ett lämpligt handelsmöjligheter Läs vidare för att lära dig hur du väljer rätt alternativ s att handla i sex enkla steg. Vi börjar med antagandet att du redan har identifierat den finansiella tillgången som ett lager eller ETF du vill handla med Alternativ Du kan ha kommit till den här underliggande tillgången på ett flertal sätt med hjälp av en stock screener genom att använda teknisk eller grundläggande analys eller genom tredjeparts resea Rch Eller det kan helt enkelt vara ett lager eller en fond som du har en stark åsikt om. När du har identifierat den underliggande tillgången är de sex steg som krävs för att identifiera ett lämpligt alternativ följande. Formulera ditt investeringsmål. Bestäm din riskbelöning. Out volatility. Identify events. Devise a strategy. Establish option parametrar. Enligt min uppfattning följer den ordning som visas i de sex stegen en logisk tankeprocess som gör det lättare att välja ett visst alternativ för handel. Dessa sex steg kan lagras genom en praktisk Mnemonic men inte i önskad ordning BEFORDRAR som står för parametrar, riskbelöning, mål, volatilitet, händelser och strategi. En steg-för-steg guide för att välja ett alternativ. Objektiv Utgångspunkten när du gör några investeringar är ditt investeringsmål och Options trading är inte annorlunda Vilket mål vill du uppnå med din optionshandel Är det att spekulera på en hausse eller bearish utsikt över den underliggande tillgången Eller är det att säkra potentiella downsi Risken på ett lager där du har en betydande ställning Sätter du på handeln för att tjäna lite premieinkomst Oavsett ditt specifika mål bör ditt första steg vara att formulera det eftersom det utgör grunden för de efterföljande stegen. Risk Belöning Nästa Steg är att bestämma din riskavdragsavgift, vilket är mycket beroende av din risk tolerans eller aptit för risker. Om du är en konservativ investerare eller näringsidkare då aggressiva strategier som att skriva nakna samtal eller köpa en stor mängd djup ut av pengarna OTM Alternativ kan inte riktigt passa dig. Varje optionsstrategi har en väldefinierad risk - och belöningsprofil, så se till att du förstår den noggrant. Volatilitet Implicerad volatilitet är den viktigaste determinanten av ett alternativs pris, så få en bra läsning Nivån på underförstådd volatilitet för alternativen du funderar på Jämför nivån på underförstådd volatilitet med aktiens historiska volatilitet och volatilitetsgraden på den breda marknaden, eftersom Är kommer att vara en nyckelfaktor för att identifiera din alternativ handelsstrategi. Utveckling Händelser kan klassificeras i två stora kategorier över hela marknaden och aktiespecifika. Marknadsövergripande händelser är de som påverkar de breda marknaderna, som Federal Reserve-meddelanden och ekonomiska utgåvor Medan stockspecifika händelser är saker som resultatrapporter, produktlanseringar och spin-offs. Observera att vi endast överväger förväntade händelser här eftersom oväntade händelser per definition är oförutsägbara och därmed omöjliga att föra i en handelsstrategi. En händelse kan ha en betydande effekt På underförstådd volatilitet i uppkomsten till dess faktiska händelse och kan få stor inverkan på aktiekursen när det inträffar. Så vill du kapitalisera på överskott i volatilitet före en nyckelhändelse, eller vill du hellre vänta på Sidelinjer tills sakerna sätter sig ner Identifiera händelser som kan påverka den underliggande tillgången kan hjälpa dig att bestämma om lämplig utgång för ditt alternativ handel. Strategi Detta är näst sista Steg i att välja ett alternativ Baserat på analysen som utförts i de föregående stegen känner du nu till ditt investeringsmål, önskat riskavdrag, nivå av underförstådd och historisk volatilitet och viktiga händelser som kan påverka det underliggande lagret. Det gör det mycket lättare att Identifiera en särskild optionsstrategi Låt oss säga att du är en konservativ investerare med en stor aktieportfölj och vill tjäna lite premieinkomst innan företagen börjar rapportera kvartalsresultatet om några månader. Du kan därför välja en täckt samtalsstrategi som innebär Skriva samtal på några eller alla aktier i din portfölj Som ett annat exempel, om du är en aggressiv investerare som gillar långa skott och är övertygad om att marknaderna leder till en stor nedgång inom sex månader, kan du besluta att köpa djupa OTM-satser På större aktieindex. Parametrar Nu när du har identifierat den specifika optionsstrategin du vill genomföra, är allt som återstår att göra att etablera alternativet paramete Rs som utgångsdatum, strejkpris och option delta Till exempel kanske du vill ringa ett samtal med den längsta möjliga utgången men till lägsta möjliga kostnad, i vilket fall ett OTM-samtal kan vara lämpligt Omvänt, om du vill ha ett samtal med en hög Delta kan du föredra ett ITM-alternativ. Vi går igenom dessa sex steg i ett par exempel nedan.1 Konservativ investerare Bateman äger 1 000 aktier i McDonalds och är oroad över möjligheten till en 5 nedgång i beståndet under nästa månad eller två. Objective Hedge downside risk i nuvarande McDonald s innehav 1.000 aktier aktier MCD handlas på 93 75.Risk Belöning Bateman bryr sig inte om en liten risk så länge det är kvantifierbart men är orolig att ta obegränsad risk. Volatilitet Implicerad volatilitet på Något ITM-köpoptioner lösenpris på 92 50 är 13 3 för en månadssamtal och 14 6 för tvåmånaderssamtal Implicerad volatilitet på något ITM-uppsättningsalternativ Stopppris på 95 00 är 12 8 för en månads uppsättningar och 13 7 för två - month sätter Market vola Flis som uppmätt av CBOE Volatility Index VIX är 12 7.Events Bateman vill ha en häck som sträcker sig över McDonald s resultatrapport, vilket är planerat att släppas på lite över en month. Strategy Buy lägger för att säkra risken för en nedgång i Den underliggande stock. Option Parametrar En månad 95 sätter på MCD finns på 2 15, medan två månader 95 satser erbjuds på 2 90.Option Pick Eftersom Bateman vill säkra sin MCD-position i mer än en månad går han för De två månaderna 95 sätter Den totala kostnaden för säljpositionen för att säkra 1000 aktier i MCD är 2 900 2 90 x 100 aktier per kontrakt x 10 kontrakt Denna kostnad utesluter provisioner Den maximala förlust som Bateman kommer att ådra sig är det totala premie som betalats för sätter Eller 2.900 Å andra sidan är den maximala teoretiska vinsten 93.750 vilket skulle uppstå i det extremt osannolika fallet att McDonald s slocknar till noll under de två månaderna innan satsen går ut. Om beståndet blir platt och handlar oförändrat på 93 75 mycket Strax innan p Uts utgå, skulle de ha ett inneboende värde av 1 25 vilket innebär att Bateman skulle kunna återhämta sig omkring 1 250 av det belopp som investerats i säljarna eller cirka 43,2. Aggressiv näringsidkare Robin är hausse på utsikterna för Bank of America men har begränsat kapital 1.000 Och vill genomföra en options trading strategy. Objective Köp spekulativa långsiktiga samtal på Bank of America aktie BAC handlar på 16 70.Risk Belöning Robin har inget emot att förlora hela sin investering på 1000, men vill få så många alternativ som Möjlig att maximera sin potentiella vinst. Volatilitet Implicerad volatilitet på OTM-köpoptioner strykpriset 20 är 23 4 för fyra månaders samtal och 24 3 för 16 månaders samtal Marknadsvolatilitet enligt CBOE Volatilitetsindex VIX är 12 7.Events Ingen De fyra månaders samtalen löper ut i januari och Robin tror att aktiemarknadernas tendens att avsluta året på en stark anteckning kommer att gynna BAC och hennes alternativposition. Strategi Köp OTM-samtal för att spekulera på en ökning i BAC-aktien. Ters fyra månaders 20 samtal på BAC finns på 0 10 och 16 månaders 20 samtal erbjuds på 0 78.Option Pick Som Robin vill köpa så många billiga samtal som möjligt väljer hon sig för de fyra månaderna 20 samtal exklusive Provisioner kan hon förvärva så många som 10.000 samtal eller 100 kontrakt till det aktuella priset på 0 10 Även om de köper de 16 månaderna skulle 20 samtal ge sitt alternativ handel ytterligare ett år att träna, de kostar nästan åtta gånger så mycket som Fyra månaders samtal Den maximala förlust som Robin skulle ådra sig är det totala premie på 1000 som betalats för samtalen. Den maximala vinsten är teoretiskt oändlig. Om ett globalt bankkonglomerat kallar det GigaBank följer med och erbjuder att förvärva Bank of America till 30 i kontanter i De kommande månaderna skulle de 20 samtalen vara värd minst 10 vardera och Robin s alternativposition skulle vara värt en cool 100 000 för en 100-faldig avkastning på hennes första 1000-investering. Notera att aktiekursen 20 är 20 högre än den Lager s nuvarande pris, så Robin har För att vara ganska säker i sin haussefulla syn på BAC. Även om det stora utbudet av strejkpriser och utfall kan göra det svårt för en oerfaren investerare att nollställa ett visst alternativ följer de sex steg som beskrivs här en logisk tankeprocess som kan hjälpa till i Välja ett alternativ att handla Den mnemonic PROVES hjälper till att återkalla de sex stegen. Uppsägning Författaren ägde inte några av de värdepapper som nämns i denna artikel vid tidpunkten för publiceringen. Förslag Basics Så här väljer du rätt strejkpris. Strike price of Ett alternativ är det pris som en uppsättning eller köpoption kan utövas. Även kurser som kallas lösenpriset är ett av två nyckelbeslut, det andra är det dags att löpa ut som en investerare eller näringsidkare måste göra när det gäller att välja ett specifikt Alternativ Strike-priset har ett enormt utslag på hur din optionshandel kommer att spela ut Läs vidare för att lära dig om några grundläggande principer som bör följas vid val av strejkpris för en option. Stri Prisöverväganden. När du har identifierat det lager som du vill göra en optionshandel, liksom typen av optionsstrategi - som att köpa ett samtal eller skriva en uppsättning - är de två viktigaste övervägandena vid bestämning av lösenpriset En din risk tolerans och b din önskade riskbelöning payoff. a Risk Tolerance. Säg att du överväger att köpa ett samtal. Din risk tolerans bör avgöra om du anser att du har en in-the-money ITM call option, en at-the - Pengar ATM-samtal eller ett OTM-telefonsamtal utan pengar Ett ITM-alternativ har en större känslighet - även kallad option delta - till priset på den underliggande aktien Så om aktiekursen ökar med ett visst belopp, ITM Samtal skulle få mer än ett ATM - eller OTM-samtal Men vad händer om aktiekursen minskar Det högre deltaet i ITM-alternativet innebär också att det skulle minska mer än ett ATM - eller OTM-samtal om priset på den underliggande aktien faller Men eftersom en ITM Samtal har ett högre inneboende värde för att börja med H kan du eventuellt få tillbaka en del av din investering om beståndet bara avtar med ett blygsamt belopp före optionen expiry. b Risk-Reward Payoff. Your önskad riskavdragsavgift betyder helt enkelt hur mycket kapital du vill riskera på Handel och ditt prognostiserade resultatmål Ett ITM-samtal kan vara mindre riskabelt än ett OTM-samtal, men det kostar också mer Om du bara vill satsa lite pengar på din samtalshandelsidé kan OTM-samtalet vara det bästa Ordspelsalternativet Ett OTM-samtal kan få en mycket större vinst i procent än ett ITM-samtal om aktien stiger över lösenpriset, men överlag har det en betydligt mindre chans att lyckas än ett ITM-samtal. Det betyder att även om du plunk Ner en mindre mängd kapital för att köpa ett OTM-samtal, är oddsen att du kan förlora hela din investering högre än med ett ITM-samtal. Med dessa överväganden i åtanke kan en relativt konservativ investerare välja ett ITM - eller ATM-samtal , Medan en näringsidkare med hög tolerans E för risk kan föredra ett OTM-samtal Exemplen i följande avsnitt illustrerar några av dessa begrepp. Steg Prisval Exempel. Låt oss se några grundläggande optionsstrategier på bra ole General Electric NYSE GE, ett kärninnehav för en hel del nordamerikanska investerare Och ett lager som allmänt uppfattas som en proxy för den amerikanska ekonomin GE kollapsade med mer än 85 i en 17-månadersperiod som började i oktober 2007 och drog till en 16-årig låg på 5 73 i mars 2009 då den globala kreditkrisen försvann dess GE Capital-dotterbolaget Aktien återhämtade sig stadigt sedan dess och blev 33,5 år 2013 och slutade klockan 27.20 den 16 januari 2014. Vi antar att vi vill handla alternativen i mars 2014 för enkelhetens skull, vi ignorerar budgivningsfördelningen Och använd det senaste köpta priset för marsalternativen per den 16 januari 2014. Priserna för mars 2014 sätter upp och uppmanar GE visas i tabellerna 1 och 3 nedan. Vi använder dessa data för att välja strejkpriser för tre grundläggande optionsstrategier - köp ett samtal, köp Sätta en uppsättning och skriva ett täckt samtal - att användas av två investerare med en väldigt divergerande risk tolerans, Conservative Carla och Risk-lovin Rick. Scenario 1 - Carla och Rick är hausse på GE och skulle vilja köpa mars-samtalen på den. Table 1 GE Mars 2014 Calls. With GE trading på 27 20, Carla tycker att det kan handla upp till 28 i mars när det gäller nedåtrisker som hon tror att aktien kan minska till 26 Hon väljer därför den 25 mars samtalet som är in - Pengarna eller ITM och betalar 2 26 för den. 2 26 kallas premien eller kostnaden för optionen. Som visas i Tabell 1 har detta samtal ett inneboende värde av 2 20 dvs. aktiekursen på 27 20 mindre Lösenpris på 25 och tidvärde 0 06 dvs anskaffningspriset på 2 26 minus inneboende värde av 2 20.Rick är å andra sidan mer bullish än Carla och är en riskmakare, letar efter en bättre procentandel Utbetalning även om det innebär att man förlorar hela beloppet som investeras i handeln, om det inte fungerar. Han väljer därför för 28 samtal och betalar S 0 38 för det Eftersom det här är ett OTM-samtal har det endast tidvärde och inget inneboende värde. Priset på Carla s och Rick s-samtal, över en rad olika priser på GE-aktier genom optionsoption i mars, visas i Tabell 2 Observera att Rick bara investerar 0 38 per samtal och det här är det mesta han kan förlora, men hans handel är bara lönsam om GE handlar över 28 38 28 streckpris 0 38 köpeskillelse före optionsrörelsen Omvänt investerar Carla mycket högre Belopp men kan återkräva en del av hennes investering, även om aktien går ner till 26 genom optionsoptioner. Rick ger en mycket högre vinst än Carla i procent om GE handlar upp till 29 genom optionsoptioner, men Carla skulle göra en liten vinst även om GE handlar marginellt högre - säg till 28 - genom optionsoption. Tabel 2 Avdrag för Carla s och Rick s calls. As en sida noterar du följande punkter. Varje optionskontrakt representerar i allmänhet 100 aktier. Så ett optionspris på 0 38 skulle innebära en Utlägg av 0 38 x 100 38 för ett kontrakt Ett optionspris Av 2 26 innebär ett utlägg på 226. För ett köpoption är jämnviktspriset lika med aktiekursen plus kostnaden för alternativet Carla s bör GE handla till minst 27 26 före optionsutgång för att hon ska bryta jämnt För Rick är jämnpriset högre, vid 28 38 utsläpp beaktas inte i dessa exempel för att hålla saker enkelt, men bör beaktas vid handelstillfällen. Scenario 2 - Carla och Rick är nu baisse på GE och vill gärna Köp mars lägger på den. Tabel 3 GE Mars 2014 Puts. Carla tycker att GE kunde minska till 26 i mars men skulle vilja spara en del av hennes investering om GE går upp i stället för ner Hon köper därför den 29 mars satsen som är ITM och betalar 2 19 för det Från tabell 3 ser vi att detta har ett internvärde på 1 80 dvs. aktiekursen på 29 minskurs aktiekursen på 27 20 och tidvärdet 0 39 dvs säljpriset 2 19 mindre inneboende Värdet på 1 80. Eftersom Rick föredrar att svänga för staketet köper han 26 satsen för 0 40 Eftersom detta är en OTM-formuläret utgörs helt av tidvärde och inget inneboende värde. Carla s och Rick s sätter över en rad olika priser på GE-aktier genom optionsoption i mars visas i tabell 4. Tabel 4 Utbetalningar för Carla S och Rick s puts. Note följande punkt. För ett säljalternativ är jämnviktspriset lika med strykpriset minus kostnaden för alternativet I Carla s bör GE handla till högst 26 81 innan alternativet löper ut för henne att Break even For Rick är break-even-priset lägre, vid 25 60.Case 3 Skriva ett täckt samtal. Scenario 3 - Carla och Rick båda egna GE-aktier och skulle vilja skriva marsch på stocken för att tjäna premieinkomst. Strike pris överväganden här är lite annorlunda eftersom investerare måste välja mellan att maximera sin premieinkomst samtidigt som risken för att stocken blir bortkallad. Därför låt oss antar att Carla skriver de 27 samtalen som hämtar hennes premie på 0 80 Rick Skriver de 28 samtalen, vilket ger honom premie på 0 38.Suppta GE c Förlorar vid 26 50 vid optionsutgången I det här fallet, eftersom aktiekursens marknadspris är lägre än strejkpriserna för både Carla och Rick s-samtal, skulle aktien inte ringas och de skulle behålla hela beloppet av premien. Vad händer om GE stänger till 27 50 vid optionsfallets utgång I så fall skulle Carla s GE-aktier ringas bort till 27 strykningskurs. Skriva samtalen skulle därför ha genererat hennes nettopremieinkomst av det belopp som ursprungligen togs emot, mindre skillnaden mellan marknadspriset Och aktiekurs, eller 0 30 dvs 0 80 mindre 0 50 Rick s-samtal upphör att gälla oexercised, så att han kan behålla hela hans premie. Om GE stänger till 28 50 när optionerna löper ut i mars skulle Carla s GE-aktier vara Avkallad till 27-kursen Eftersom hon effektivt har sålt sina GE-aktier till 27, vilket är 1 50 mindre än det nuvarande marknadspriset på 28 50, är hennes teoretiska förlust på samtalskommunikation 0 80 mindre 1 50 0 70. Rick s ideell förlust 0 38 mindre 0 50 - 0 12.Risks av plockning Det felaktiga strejkpriset. Om du är ett samtal eller en köpare kan det vara felaktigt att välja felaktigt pris, vilket kan leda till förlust av full premie som betalas. Denna risk ökar ju längre priset är från det aktuella marknadspriset, dvs out-of - När det gäller en röstförfattare kan det felaktiga strejkpriset för det täckta samtalet leda till att det underliggande lagret kallas bort. Vissa investerare föredrar att skriva lite OTM-samtal för att ge dem en högre avkastning om lagret kallas bort, Även om det innebär att man offrar någon premieinkomst. För en uppsatt författare skulle felaktigt pris komma att leda till att det underliggande lagret tilldelas till priser som ligger långt över det aktuella marknadspriset. Detta kan inträffa om beståndet plötsligt störs eller om det finns en plötslig marknadsförsäljning Av det som skickar de flesta bestånden kraftigt lägre. Poäng att överväga. Konsulter underförstådd volatilitet vid fastställande av lösenpris Implicit volatilitet är volatiliteten som är inbäddad i optionspriset Generellt sett desto större är stockgyrationerna, Högre nivå av underförstådd volatilitet De flesta aktier har olika nivåer av underförstådd volatilitet för olika slagkurser, vilket framgår av Tabell 1 3, och erfarna alternativhandlare använder denna volatilitet skew som en viktig inmatning i deras optionshandelbeslut. Nya alternativ investerare bör överväga Följa sådana grundläggande principer som att avstå från att skriva täckta ITM - eller ATM-samtal på lager med måttligt hög implicit volatilitet och starkt uppåtgående moment eftersom oddsen för beståndet kallas bort kan vara ganska högt eller hålla sig borta från att köpa OTM-satser eller anropar aktier Med mycket låg underförstådd volatilitet. Hämta en back-up-plan Alternativ handel kräver en mycket mer hands-on-strategi än vanligt köp-och-hold-investeringar. Få en back-up plan redo för dina alternativa affärer, om det plötsligt går in Känslor för en viss aktie eller på den breda marknaden. Fördröjning kan snabbt erodera värdet av dina långa optionspositioner, så överväga att minska dina förluster och bevara investeringar capi Tal om saker inte går ditt sätt. Värdera utbetalningar för olika scenarier Du bör ha en spelplan för olika scenarier om du tänker aktivt handla alternativ. Om du till exempel skriver vanliga telefonsamtal regelbundet, vad är det troliga utfallet om lagren heter Borta, inte kallad eller om du är väldigt bullish på ett lager, skulle det vara lönsammare att köpa korta alternativ till ett lägre lösenpris eller längre daterade alternativ till ett högre lösenpris. Att prenumerera på aktiekursen är en nyckel Beslut om en alternativ investerare eller näringsidkare eftersom det har en väsentlig inverkan på lönsamheten för en optionsposition. Att göra läxorna för att välja det optimala lösenpriset är ett nödvändigt steg för att förbättra dina chanser att lyckas i alternativhandel.
No comments:
Post a Comment